تحليل زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي على الإطار الزمني 5 دقائق

واصل زوج العملات GBP/USD حركته الصعودية يوم الثلاثاء، مقتربًا من خط الاتجاه الهابط ومن خط Senkou Span B. وبذلك قد يتم إلغاء الاتجاهات الهابطة لكل من اليورو والجنيه الإسترليني اليوم. تراجع الدولار لليوم الثاني على التوالي دون سبب واضح، وهو ما يعد إشارة مشجعة. ومن الجدير بالذكر أن العملة الأمريكية تفتقر إلى عوامل قوية تدعم نموّها على المدى الطويل، باستثناء العامل الجيوسياسي، الذي قد يعود إلى الواجهة لاحقًا. ومع ذلك، لم تشهد الحرب في الشرق الأوسط خلال الأيام الأخيرة أي تصعيدات واضحة، ما دفع الأسواق إلى شيء من الهدوء والتكيّف مع الواقع الموضوعي الجديد. ونتيجة لذلك، يفقد الدولار تدريجيًا دعمه الوحيد.

من الناحية الفنية، لا يزال الاتجاه الهابط قائمًا، ويقترب اجتماع الـ Fed، حيث يُرجَّح أن يشدد البنك المركزي الأمريكي نبرته حيال السياسة النقدية. يتوقع الخبراء تسارع التضخم بعد اندلاع الحرب في الشرق الأوسط، مدفوعًا بارتفاع أسعار الطاقة. وهكذا يعود التضخم مجددًا إلى صدارة اهتمام الـ Fed، رغم أنه لا يمكن الجزم بذلك بنسبة 100%، إذ أظهر سوق العمل نتائج مخيبة في فبراير، وكذلك الاقتصاد الأمريكي في الربع الرابع. ومع ذلك، ستمر الشهور الأخيرة لـ Jerome Powell على رأس الـ Fed بلا شك في إطار الحفاظ على الوضع القائم.

على الإطار الزمني لخمس دقائق، تم توليد ثلاثة إشارات تداول أمس. في بداية الجلسة الأوروبية، استقر الزوج أسفل مستوى 1.3307، لكنه لم يتمكن من التحرك هبوطًا إلا بنحو 25 نقطة فقط. صفقة البيع لم تحقق ربحًا ولا خسارة. بعد ذلك استقر السعر فوق مستوى 1.3307، مما أتاح فتح مراكز شراء. وبعد بضع ساعات، تم تنفيذ خط Kijun-sen، حيث كان بالإمكان جني الأرباح. أما الارتداد من الخط الحرج فقد تبيّن أنه إشارة كاذبة.

تقرير COT

تُظهر تقارير COT للجنيه الإسترليني أن معنويات المتداولين التجاريين تتغير بشكل مطّرد في السنوات الأخيرة. فالخط الأحمر والأزرق، اللذان يمثلان صافي مراكز المتداولين التجاريين وغير التجاريين، يتقاطعان بانتظام ويظلان في الغالب قريبين من مستوى الصفر. حاليًا، تتباعد الخطوط، مع استمرار هيمنة المتداولين غير التجاريين من خلال... المبيعات. ومع ذلك، وبالنظر إلى الأحداث في الشرق الأوسط، لم يعد مُستغربًا تراجع الطلب على العملات ذات المخاطر الأعلى في الوقت الذي يرتفع فيه الطلب على الدولار.

على المدى الطويل، يواصل الدولار التراجع بسبب سياسات Donald Trump، كما هو موضّح في الإطار الزمني الأسبوعي (الرسم التوضيحي أعلاه). ستستمر الحرب التجارية بشكل أو بآخر لفترة طويلة، وسيقوم الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة خلال الأشهر الـ 12 المقبلة في جميع الأحوال. وبالتالي، سيتراجع الطلب على الدولار بشكل أو بآخر. ومع ذلك، تتصدر العوامل الجيوسياسية المشهد حاليًا، ما يوفر دعمًا قويًا للعملة الأمريكية. ووفقًا لأحدث تقرير COT (بتاريخ 10 مارس) للجنيه الإسترليني، أغلق تجمع "Non-commercial" عدد 10,200 عقد BUY وفتح 1,200 عقد SELL. وهكذا، انخفض صافي مراكز المتداولين غير التجاريين بمقدار 11,400 عقد أخرى خلال الأسبوع.

تحليل زوج GBP/USD على إطار الساعة 1H

على الإطار الزمني لكل ساعة، كان يمكن لزوج GBP/USD أن ينتقل منذ وقت طويل إلى تشكيل اتجاه صاعد، لكن العوامل الجيوسياسية ما زالت تضغط على الجنيه الإسترليني نحو الأسفل. وعلى الرغم من التراجع القوي للزوج في شهري فبراير ومارس، فإننا لا نزال نعتبره حركة تصحيحية. يشير الإطار الزمني اليومي بثقة إلى استمرار الاتجاه الصاعد. لسوء الحظ، تبقى الجيوسياسة غير متوقعة إلى حد كبير ويمكن أن تطغى على جميع العوامل الأخرى. مع ذلك، أصبح الجنيه الآن قريبًا من بدء اتجاه صاعد.

ليوم 18 مارس، نبرز المستويات الرئيسية التالية: 1.3096-1.3115، 1.3201-1.3212، 1.3307، 1.3369-1.3377، 1.3437، 1.3533-1.3548، 1.3615، 1.3671-1.3681، 1.3751-1.3763. يمكن أن يشكل كل من خط Senkou Span B عند مستوى (1.3380) وخط Kijun-sen عند مستوى (1.3328) مصدرًا للإشارات أيضًا. يُنصح بوضع أمر إيقاف الخسارة عند نقطة التعادل عندما يتحرك السعر في الاتجاه الصحيح بمقدار 20 نقطة. وقد تتحرك خطوط مؤشر Ichimoku خلال اليوم، وهو ما ينبغي أخذه في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول.

يوم الأربعاء، لا توجد أحداث أو تقارير مهمة مخطط لها في المملكة المتحدة، بينما سيتم في الولايات المتحدة صدور مؤشر PPI، بالإضافة إلى انعقاد اجتماع Fed. قد يصبح اجتماع Fed الحدث الذي يجذب انتباه المتداولين، إلى جانب العوامل الجيوسياسية.

توصيات التداول:

اليوم يمكن للمتداولين فتح صفقات بيع بهدف 1.3307 وما دون إذا استقر الزوج أسفل الخط الحرج، أو في حال ارتد من منطقة 1.3369-1.3377. تصبح صفقات الشراء ذات صلة مع أهداف عند 1.3412 و1.3437 و1.3533 إذا اخترق السعر منطقة 1.3369-1.3377 صعودًا.

توضيحات للرسوم البيانية:

مستويات الدعم والمقاومة – خطوط حمراء سميكة قد تنتهي الحركة بالقرب منها. هذه المستويات ليست مصادر لإشارات التداول.

خطا Kijun-sen وSenkou Span B – خطوط من مؤشر Ichimoku منقولة إلى الإطار الزمني لكل ساعة من إطار الأربع ساعات. هذه خطوط قوية.

مستويات القمم والقيعان – خطوط حمراء رفيعة ارتد منها السعر سابقًا. هذه تعتبر مصادر لإشارات التداول.

الخطوط الصفراء – خطوط اتجاه، قنوات سعرية، وأي نماذج فنية أخرى.

المؤشر 1 على رسوم COT البيانية – حجم صافي مراكز كل فئة من فئات المتداولين.